孔仲佳(张鲁一 饰)约见文国轩(徐少强 饰)，席间凭借姻亲关系促使文国轩答允为其生产军火，但文国轩怕会助纣为虐，婉转的把事情暂时拖延。文学庭(邱逸峰 饰)因欠下大笔赌债，借口向厂房工人开刀，克扣工钱以作救急，却惹起工人不满，文学庭欲以高压政策对付，但群情激愤，双方各执一辞，差点要大打出手，幸得顾楚生(关礼杰 饰)及时出现，为双方排难解纷，最后事件才能平息，但文学庭却加深对顾楚生的不满。正当文国轩自知老来得子，老怀安慰之时，香兰(张旭 饰)竟突然身亡。文国轩为此大受打激，暗命顾楚生查明真相，誓要找出真凶。同时，更不顾文家各人反对，坚持要把香兰下葬到文家祖坟，令文家上下非常诧异。顾楚生与六斤(郭明翔 饰)抽丝剥茧，终于发觉凶手可能是文家里的人，此事令文国轩大为震惊。另一方面，林希贤(李洪涛 饰)着力巴结日本商家史川佑三郎(赵恩全 饰)，希望能借其力量对付文国轩。史川佑三郎此次带同儿子史川俊(何禄 饰)来到南京，实则背后亦有重大阴谋，双方相处表面融洽，其实各怀鬼胎。