魏明磊(黄俊鹏 饰)按照吉川的建议，利用高寒(王丽坤 饰)的电台，给德国人发报，告诉德国人，自己手里有重要的原子弹资料，试图交易。

老于、马云飞(于震 饰)与何坚(淳于珊珊 饰)三人商议，由于各种证据不利于自己，必须要找到魏明磊的通敌证据，才能洗刷自己，营救高寒等人。三人猜到了魏明磊会利用高寒的电报机给德国人发报，于是决定，从这一点入手，寻找魏明磊通敌的证据。

于此同时，魏明磊再次制造伪证，在搜索五号住处时，将原子弹资料的底片拷贝放在五特住处，这份“铁证”，让基地负责人彻底相信五特是日奸，于是判处五特高寒等人死刑。

马云飞等人得知高寒三人要被处死的消息后，焦急万分，危急关头，马云飞设计，要赶在死刑之前，截获德国人与魏明磊吉川的交易，人赃俱获，才能洗脱五特的嫌疑。

德国人回电了，同意交易，但按照惯例，时间地点将由吉川和魏明磊制定。

马云飞何坚设计抢走了电台，使吉川和魏明磊发报。魏明磊以高寒等人性命为要挟，要马云飞还回电台。