大小唐铁嘴(张瞳 饰)(张瞳 饰)和庞太监的侄子们联手，气死了庞太监。俩逃兵虽然向“二灰”献出了宝贝，还是被砍了头。

唐铁嘴在茶馆里散布着这些消息，被“二灰”听见。第二天，小刘麻子(英若诚 饰)(英若诚 饰)来茶馆对大家报告：唐铁嘴“投河自尽”了。

秦仲义(蓝天野 饰)把秦利民约到茶馆，他作出了一个令人意想不到的决定，而且还“胁迫”王利发(于是之 饰)当证人。秦仲义要和儿子断绝父子关系，写了文书，按了手印，还扒光了秦利民身上的衣服。

秀岑终于下海搭班唱了戏，每天的饭局、应酬不断。李局长和他的二姨太太都爱看秀岑的戏。

李局长在京华大饭店给秀岑定了套房。当夜秀岑就有了一次屈辱的经历。

王利发为了增加收入，在门前支了一个白布蓬，专为引车卖浆者提供大碗茶。谁料，刚摆上一会儿，就来了几个巡警以违法占地经营为名砸了摊子。